Các loại hợp đồng phái sinh hiện đang thu hút sự quan tâm lớn từ các nhà đầu tư trên thị trường tài chính. Đầu tư vào hàng hóa phái sinh là một trong những cách giúp nhà đầu tư đa dạng hóa danh mục và kiểm soát rủi ro hiệu quả. Tuy nhiên, để tối ưu lợi nhuận và giảm thiểu rủi ro, nhà đầu tư cần hiểu rõ về các loại hợp đồng phái sinh và cách chúng hoạt động. Bài viết này, SFVN sẽ giúp bạn khám phá chi tiết về những loại hợp đồng phái sinh phổ biến nhất, cùng với lợi ích mà mỗi loại hợp đồng mang lại.

Hợp đồng phái sinh giúp nhà đầu tư kiểm soát rủi ro và tối ưu danh mục đầu tư

Tổng quan về hợp đồng phái sinh

Hợp đồng phái sinh là một công cụ tài chính có giá trị phụ thuộc vào tài sản cơ sở như hàng hóa, cổ phiếu, hoặc tiền tệ. Trên thị trường, có nhiều loại hợp đồng phái sinh khác nhau, nhưng các loại phổ biến nhất gồm: Hợp đồng kỳ hạn, hợp đồng tương lai, hợp đồng quyền chọn, và hợp đồng hoán đổi.

Việc hiểu rõ từng loại hợp đồng phái sinh không chỉ giúp nhà đầu tư quản lý rủi ro tốt hơn mà còn giúp tối ưu hóa chiến lược đầu tư của mình.

Các hợp đồng phái sinh là công cụ quan trọng để nhà đầu tư quản lý rủi ro và tối đa hóa lợi nhuận

Có những loại hợp đồng phái sinh nào phổ biến trên thị trường?

Các hợp đồng phái sinh phổ biến hiện nay là công cụ quan trọng giúp nhà đầu tư quản lý rủi ro và tối ưu hóa lợi nhuận. Việc hiểu rõ các hợp đồng này giúp nhà đầu tư đưa ra quyết định sáng suốt và kiểm soát rủi ro hiệu quả hơn. Dưới đây là 4 loại hợp đồng phái sinh phổ biến: hợp đồng kỳ hạn, hợp đồng tương lai, hợp đồng quyền chọn, và hợp đồng hoán đổi.

Hợp đồng kỳ hạn

Hợp đồng kỳ hạn (Forwards) là một thỏa thuận giữa hai bên để mua hoặc bán một tài sản tại một mức giá xác định vào một thời điểm cụ thể trong tương lai. Loại hợp đồng này thường không giao dịch trên sàn mà thông qua các thỏa thuận riêng. Lợi ích của hợp đồng kỳ hạn nằm ở tính linh hoạt và khả năng kiểm soát rủi ro biến động giá bằng cách "chốt giá" hiện tại. Hợp đồng kỳ hạn được giao dịch phi tập trung, linh hoạt hơn hợp đồng tương lai và cho phép các bên tùy chỉnh điều khoản theo nhu cầu.

Hợp đồng kỳ hạn giúp chốt giá tài sản trong tương lai với tính linh hoạt cao

Hợp đồng tương lai

Hợp đồng tương lai (Futures) hay còn được gọi là hợp đồng kỳ hạn tiêu chuẩn, là loại hợp đồng phái sinh được chuẩn hóa và giao dịch công khai trên sàn. Đây là thỏa thuận để mua hoặc bán tài sản cơ sở vào một ngày nhất định trong tương lai với giá đã định sẵn. Hợp đồng tương lai cho phép nhà đầu tư tận dụng đòn bẩy để tối đa hóa lợi nhuận và phòng ngừa rủi ro do biến động giá thông qua việc “khóa giá” tài sản ngay từ hiện tại.

Hợp đồng tương lai giao dịch công khai trên sàn và có tính thanh khoản cao

Hợp đồng quyền chọn

Hợp đồng quyền chọn (Options) cho phép người nắm giữ quyền chọn mua (Call Option) hoặc quyền chọn bán (Put Option) tài sản với giá cố định trong khoảng thời gian xác định. Với quyền chọn, nhà đầu tư không bắt buộc phải thực hiện giao dịch mua/bán mà có thể lựa chọn không thực hiện nếu không có lợi. Loại hợp đồng này mang lại sự linh hoạt và là công cụ hữu hiệu để giảm thiểu rủi ro, đồng thời đầu cơ sinh lời. Các quyền chọn có thể được kết hợp với nhau để thực hiện các chiến lược độc đáo.

Hợp đồng quyền chọn giúp đầu tư linh hoạt mà không bắt buộc thực hiện giao dịch

Hợp đồng hoán đổi

Hợp đồng hoán đổi  là một dạng hợp đồng tài chính mà trong đó hai bên đồng ý trao đổi dòng tiền hoặc khoản nợ từ hai công cụ tài chính khác nhau vào một thời điểm nhất định theo thỏa thuận ban đầu. Thông thường, trong hợp đồng, một dòng tiền thường cố định, dòng còn lại thay đổi theo lãi suất hoặc tỷ giá. Hợp đồng hoán đổi không được giao dịch trên sàn mà thường diễn ra giữa các doanh nghiệp và tổ chức tài chính thông qua giao dịch trực tiếp.

Hợp đồng hoán đổi giúp ổn định chi phí tài chính qua việc trao đổi dòng tiền

So sánh các loại hợp đồng phái sinh

Các hợp đồng phái sinh không chỉ là công cụ quản lý rủi ro mà còn là cơ hội đầu tư hấp dẫn cho các cá nhân và doanh nghiệp. Đầu tư vào các hợp đồng này có thể giúp tối ưu hóa danh mục đầu tư, đồng thời kiểm soát các rủi ro liên quan đến biến động thị trường. Hãy cùng tìm hiểu chi tiết hơn về các điểm nổi bật ​​của từng loại hợp đồng phái sinh qua bảng bên dưới.

Hợp đồng phái sinh là công cụ quan trọng và hữu ích cho nhà đầu tư, từ việc kiểm soát rủi ro đến đa dạng hóa danh mục đầu tư. Tùy vào mục tiêu và chiến lược cá nhân, mỗi loại hợp đồng phái sinh sẽ mang lại những lợi ích khác nhau.

Mở tài khoản giao dịch hàng hóa phái sinh tại SFVN để khám phá tiềm năng của các loại hợp đồng phái sinh và bắt đầu hành trình đầu tư của mình ngay hôm nay nhé!